RRSP的好处可能深入人心， 以致许多低税阶的纳税人都买，笔者甚至看到有不需要交税的人都买。有两个案例至今让我印象深刻：
- 十几年前帮一位本地退休白人报税， 退休前她在BC hydro从事行政工作年薪四万左右，她悲伤的向我诉说：投入RRSP是她这辈子做的最错误的事。
- 几年前，有一对移民加拿大17年的退休华人夫妇来咨询，先生之前有一份不错的工作，年薪七万左右，过去固定每年供款RRSP 七千元，退休以后开始领了RRSP，愤愤不平的说以为RRSP可以省税，并为退休提供保障，现在肠子都悔青了。
当然不是每个人都是这样的情况，但是为什么政府声称可以延税和省税的投资工具，会让某些人后悔莫及呢？
纳税人为什么想买RRSP？
买 RRSP 的好处是延税和省税。
- 延税： RRSP账户内的投资利息和增值是暂时不用上税的，取出时才算收入再纳税， 因此可以有更多的资金来投资。
- 省税：买RRSP的金额可用来抵减边际税率高的收入。 一般人年轻时收入高，因此在税阶高时买RRSP抵减收入，退休后收入低时取出才交税。
RRSP取决于个人税阶，税阶差越高则省税的幅度越大。
举例说明：
A君年薪五万， 买一万RRSP， 可得退税$10,000*22.70% = $2,270
65岁以上的个人免税额$19,563
假设B君其他收入只有 $9,500,退休后提领一万RRSP， 完全免税。
假设B君其他收入已有 $19,563 退休后提领一万RRSP，交税$10,000*20.06%=$2,006
B君年薪八万， 买一万RRSP， 可得退税$10,000*28.20% = $2,820
65岁以上的个人免税额$19,563
假设B君其他收入只有 $9,500, 退休后提领一万RRSP， 完全免税。
假设B君其他收入已有 $19,563 退休后提领一万RRSP，交税$10000*20.06%=$2,006
但是RRSP不划算的收入计算方式和使老人福利的减少，可能把这两个好处抵消了。
收入計算方式：在RRSP的所有收入， 不管是利息，股利， 资本利得，一律是100%上税。 而在平常投资账户下，资本利得应该只有50%需上稅， 股利也有税款抵扣额，实际税率还低于其他收入，如下表所示。
一般做长期投资，比较少人做GIC定存赚利息收入， 很大的比例应该是资本利得和大公司股息，因此RRSP的延税效果大大的打折了， 甚至有可能得不偿失。
对于贷款买RRSP的人更为不利，贷款买RRSP的利息是不能抵扣收入的，但是其他投资的贷款利息，当年是可以抵任何收入的。
老人福利减少：如果买了RRSP，退休之后的收入势必将会变高，那么养老金和福利就变少了。低收入老人年金 GIS (Guarantee Income Supplement), 每月有800左右， 年收入八千以上递减，年收入一万五左右就完全沒有GIS了。 退休时CPP也是收入，若因提领RRSP而造成一年一万元的GIS没了，再加上需要交MSP健保費，也没了医药补助，或免费公车票，或社区中心娱乐补助等等的损失，这就是本文一开头的案例， 那两组人心中的痛。第一例RRSP成为她永远的痛， 第二例的华人经过各方计算，长痛不如短痛，分两年把RRSP全领出來了。
另外，普通老人年金OAS (Old security pension)，收入超过$75,910， 开始减少drawback，当收入超过$122,000， 就完全没有OAS 了。
也因此有人说RRSP是政府的阳谋，要纳税义务人自己养自己不要靠政府养，而抛出来的诱饵。
买RRSP的其他缺点
- 一旦买了RRSP，钱基本上就被锁定住了，不太可能拿出，当初就是因为要利用将来的低税阶的，所以只会慢慢小额 的逐年提领，无法一笔拿出来抓住更好的投资机会，如买房子，做生意等，也不能拿出来为儿子买婚房的了，或者退休了宠爱自己恣意的想花什么就买么。
- RRSP不一定能带来更低的税档，有可能现在的税档更低。投资顾问经常劝说每年都要存RRSP，RRSP越早投入，compound rate回报率会越高。但就算每个月只存1000块钱，一直存到退休，RRSP里的钱都会变得非常多。退休之后或有租金或投资收入，还有CPP，若再加上RRSP提領，每年的收入甚至能达到七萬八万，将以更高的税档缴税。
不过的确有需要买RRSP的人群
收入很高的人群来说是确实需要的，因为退休后的CPP加上一些投资所得，反正也拿不到任何福利了，退休前的税阶太高了，RRSP确实能够省到税。譬如：
C 君年薪十万， 买一万RRSP， 可得退税$10,000 * 38.29% = $3,829
D君年薪十五万， 买一万RRSP, 可得退税$10,000 * 43.70% = $4,370
假设CD君其他收入不到$36,000. 退休后提领一万RRSP， 交税$10000*20.06%=$2,006
若收入不是很稳定的情况下，在有收入时买RRSP减收入，失业或收入少时再取出来，利用個人免税额，和较低的税率，达到减税的效果。
RRSP 可降低计算福利的所得， 因而多领福利，如牛奶金或医药补助。
当年度突然有大笔收入，比如资本利得，或中介收入等。因此建议，平常不用定期买RRSP， 而是要把RRSP额度累计起来，以备不时之需。
因为加拿大的税制是夫妻分別报税，夫妻高收入的一方可给低收入的一方买 Spousal RRSP，购买时占用高收入方的RRSP额度，抵减高收入方的收入。取出时算作低收入方的收入，从而可以减少家庭整体交税。
** 但要注意国税局只允许第一年存钱，三年之后才能取钱，如果之后几年也存了钱，那么就算三年后取出的钱，也不会算是第一年存的，而又要算成高收入一方的收入，所以不能带来较低税档的福利。
那么买多少RRSP最适合？
根据以上的陈述，那就真的除了看个人收入和开支情况， 还要看自己的偏好了， 笔者个人认为税距在30%以下的纳税人，买RRSP并未有什么好处。
RRSP额度Contribution limit
RRSP每年可累计的额度是上一年度的“earned income”的18%， 2019最多为$26500，Earned income 一般包括受雇薪资，自雇净所得，租金净收入。额度可以从上一年度的NOA上找到。
取RRSP的三种方式：
- Lifelong Learning Plan终生学习计划，额度$20,000，取出时不算收入，第四年起分十年还回去。
- Home buyer plan买房计划，额度$35,000，取出时不算收入，第三年起之后分15年还回去.
- 退休之后取出来，算在当年收入。